Inwestowanie w Niemczech
Podatki, kwoty wolne i zasady emerytalne dla inwestorów długoterminowych w Niemczech. Kwoty w euro; każda liczba ze źródłem i datą aktualności.
Kluczowe liczby
Jak opodatkowane są zyski
Zyski i wypłaty z papierów wartościowych są opodatkowane zryczałtowaną stawką 25 %, do której dochodzi dodatek solidarnościowy w wysokości 5,5 % od kwoty podatku – łącznie 26,375 % przed podatkiem kościelnym. W przypadku funduszy akcyjnych i ETF-ów 30 % zysku pozostaje wolne od podatku (częściowe zwolnienie, Teilfreistellung). Kwota wolna dla oszczędzających (Sparer-Pauschbetrag) jest odliczana przed naliczeniem podatku, pod warunkiem że w banku złożono zlecenie zwolnienia.
Fundusze akumulujące są opodatkowane raz w roku od fikcyjnego ryczałtu (Vorabpauschale), dopóki stopa bazowa jest dodatnia; zapłacone kwoty są zaliczane na poczet podatku należnego przy sprzedaży.
Emerytura
- Ustawowy wiek emerytalny rośnie stopniowo do 67 lat dla wszystkich urodzonych w 1964 r. lub później.
- Od stycznia 2026 r. wynagrodzenie uzyskane po osiągnięciu wieku emerytalnego jest zwolnione z podatku dochodowego do 24 000 € rocznie, czyli 2 000 € miesięcznie (Aktivrente, § 3 nr 21 EStG).
- W marcu 2026 r. Bundestag uchwalił reformę dotowanego przez państwo prywatnego oszczędzania na emeryturę: od 2027 r. Altersvorsorgedepot zastąpi Riester i umożliwi dotowane oszczędzanie w ETF-ach bez gwarancji kapitału.